Investing.com — Goldman Sachs, sanayi sektöründe öne çıkan bazı performans gösteren şirketleri belirledi. Bu şirketler altyapı harcamaları, veri merkezi büyümesi ve stratejik satın almalardan faydalanacak konumda bulunuyor.
Bu seçimler, aracı kurumun güçlü kazanç potansiyeline ve pazar konumlandırma avantajlarına sahip işletmelere olan güvenini yansıtıyor.
Aracı kurumun analizi, bu sanayi liderlerinin önemli bir yükseliş potansiyeline sahip olduğunu gösteriyor. Her şirket, daha geniş sanayi ortamı içindeki yüksek büyüme segmentlerine benzersiz bir şekilde maruz kalma imkanı sunuyor.
DSV A/S*
Goldman Sachs, Danimarkalı lojistik devini Kanaat Listesi’ne ekledi. Bunu yaparken DSV’nin yaklaşan 2025 DBS satın almasından kaynaklanan sinerji potansiyelinin yeterince takdir edilmediğini vurguladı.
Analist Patrick Creuset, piyasanın şirketin uzun vadeli kazanç genişleme yeteneklerini önemli ölçüde hafife aldığını düşünüyor. 2028 yılına kadar kazançların iki katına çıkacağını öngörüyor.
Aracı kurum, entegrasyon ve tedarik verimlilikleri hızlandıkça DSV’nin rehberlik ettiği 9 milyar DKK’lık sinerjilerde %50’ye varan bir artış öngörüyor. Goldman ayrıca, net borç/EBITDA oranının 2026 sonlarında 2x’e doğru ilerlemesiyle beklenenden daha erken bir hisse geri alım programı bekliyor.
Bununla birlikte, DSV’nin karayolu taşımacılığı bölümü, artan Alman mali harcamalarından faydalanacak konumda. Bu durum 2025’in dördüncü çeyreğinden itibaren Avrupa kamyon hacimlerini artırabilir. Goldman, %49’luk önemli bir yükselişi temsil eden 2.050 DKK’lık 12 aylık hedef fiyat belirledi.
**Prysmian**
İtalyan kablo ve enerji sistemleri lideri, Goldman’ın listesindeki yerini hızla büyüyen iki pazara maruz kalması sayesinde kazandı: iletim ve dağıtım (satışların %36’sı) ve veri merkezleri (2025 satışlarının yaklaşık %15’i).
Analist Daniela Costa, şebeke ve veri altyapısındaki güçlü sermaye harcamaları tarafından desteklenen 2024 ile 2028 arasında etkileyici bir %21’lik kazanç CAGR’si öngörüyor.
Prysmian, ABD’nin 232. Bölüm bakır tarifelerinden stratejik olarak yararlanacak konumda. Bu durum ABD pazar payını %12’ye kadar artırabilir ve EBITDA’yı yaklaşık 200 milyon avro yükseltebilir.
Bu büyüme görünümüne rağmen, şirket küresel rakiplerin %20x ortalamasının altında, sadece 14x 12 aylık ileriye dönük EV/EBIT ile işlem görüyor.
Goldman, %14’lük bir yükseliş potansiyeli gösteren 102 avroluk hedef fiyatını koruyor. Potansiyel katalizörler arasında ABD borsasına kote olma kararı ve 2025 boyunca marj iyileştirmeleri yer alıyor.
*Ceres Power
Goldman, bu İngiliz enerji teknolojisi şirketini, küresel veri merkezi güç talebindeki yapay zeka kaynaklı genişlemeye maruz kalması nedeniyle listeye dahil etti. Aracı kurum, bu talebin on yıl boyunca %175 artacağını öngörüyor.
Analist Michele Della Vigna, Ceres’i “yeterince takdir edilmeyen” katı oksit yakıt hücresi yenilikçisi olarak tanımladı. Şirket, lisanslama modelinden ve büyük ölçekli büyüme için konumlandırılmış üreticilerle stratejik ortaklıklarından faydalanıyor.
Aracı kurum, telif gelirlerinin temel senaryoda 95 milyon sterlinden 2030 yılına kadar yükseliş senaryosunda 215 milyon sterline çıkmasını öngörüyor. Bu durum potansiyel olarak EBIT marjlarını %45’e doğru yükseltebilir.
Son kazançlara rağmen, Ceres hala 10 yıllık ortalama değerlemesine göre yaklaşık %50 indirimli işlem görüyor. Goldman’ın 12 aylık 480 pens hedef fiyatı, önemli bir %79’luk toplam getiri potansiyeli ima ediyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
